Épargne de précaution : combien garder vraiment de côté
Par La rédaction — Actu patrimoine · Publié le · Mis à jour le
Trop peu, et le moindre imprévu se transforme en crédit à la consommation. Trop, et une partie du patrimoine dort inutilement. Comment trouver le bon montant.
Avant de parler rendement, diversification ou fiscalité, une question plus terre à terre se pose : combien d'argent doit rester immédiatement disponible.
À quoi sert cette réserve
Elle sert à absorber l'imprévu sans casser quoi que ce soit : une voiture à réparer, une chaudière à remplacer, un mois sans revenus, un déménagement précipité.
Sans cette réserve, chaque accroc se règle par un crédit à la consommation, un découvert, ou la vente précipitée d'un placement — souvent au plus mauvais moment.
L'ordre de grandeur habituel
Le repère le plus couramment retenu se situe entre trois et six mois de dépenses courantes. Attention : de dépenses, pas de revenus. C'est ce que vous dépensez réellement chaque mois qui définit le besoin.
Ce repère s'ajuste selon la situation. Un salarié en contrat stable, sans personne à charge et avec un logement peu coûteux peut viser le bas de la fourchette. Un indépendant aux revenus irréguliers, ou une famille avec un seul revenu, a intérêt à viser plus haut — parfois neuf à douze mois.
Un propriétaire d'un logement ancien devrait aussi prévoir de quoi affronter une réparation lourde sans emprunter.
Où la placer
Trois exigences, dans cet ordre : disponible immédiatement, capital garanti, sans frais de sortie. Le rendement vient très loin derrière.
Les livrets réglementés remplissent exactement ce cahier des charges. Chercher à optimiser cette poche revient à sacrifier sa seule vraie qualité, qui est d'être là quand il faut.
L'erreur la plus fréquente
Elle consiste à laisser bien plus que nécessaire sur ces livrets, par habitude ou par prudence excessive. Des sommes importantes dorment ainsi pendant des années à un taux inférieur à l'inflation, alors qu'elles n'ont aucune chance d'être utilisées avant longtemps.
Le calcul est vite fait : réserve nécessaire d'un côté, le reste peut être investi selon l'horizon de chaque projet.
Une méthode simple pour la construire
Fixer un virement automatique le lendemain de la paie, vers un livret dédié, même modeste. L'automatisme fait le travail que la volonté ne fait pas.
Et surtout, ne pas y toucher pour autre chose que ce à quoi il sert. Une réserve entamée pour des vacances n'est plus une réserve.
